潘朝金

中小企业上市融资

【课程背景】

随着我国资本市场的迅猛发展，越来越多的中小企业将面临上市融资的历史机遇。为了让企业能够及时捕捉资本市场的新动态、新政策，并使更多的中小企业了解上市过程、参与上市培育、最终成功实现上市融资，特设置此培训课程。

通过系统的培训，学员可以通过创业板、中小板、海外等资本市场的深度认知，深刻了解上市过程重点关注的各类问题，对自身企业是否上市进行客观判断；

获取自身企业上市过程中可能面临问题的解决办法，降低企业上市成本；

【课程安排】

培训对象：企业董事长、总经理、副总经理、财务总监及企业其他高级管理人员；金融、投资公司等相关行业从业人员。

   培训课时：2天，共计12课时。

   培训老师：潘朝金

【课程大纲】

(一)    上市融资的概念和意义

1、发行上市和重组上市是企业参与资本市场的两种最有效的途径

2、发行上市的定义和类别

3、重组上市的定义和类别

4、发行上市根据证券市场不同可分为境内发行和境外发行

5、境内发行上市分为：主板上市

                     中小板上市

                     创业板上市

6、境外发行上市分为：H股上市

                     NASDAQ上市

7、重组上市根据壳资源于公司之间的关系可分为借壳上市和买壳上市两种

8、买壳上市的企业首先需要获得对一家上市公司的控制权

9、借壳上市的企业已经拥有了对上市公司的控制权

10、国内A股发行上市基本条件：主体资格、公司治理、募集资金运用、财务与会计、规范运行、独立性。

    11、主板、中小板发行主要条件

    12、创业板发行主要条件

    13、上市的总体工作流程

    14、上市进程涉及的相关各方

    15、该企业上市，投资者“要什么”   

    16、从战略角度来看，该企业上市“缺什么”

(二)    创业板上市

    1、创业板已成为战略新兴产业发展助推器

    2、创业板“七新三高”偏好

    3、创业板六大怪相

    4、创业板上市的条件

    5、中小企业创业板上市融资的财务问题

    6、中小企业创业板上市融资基础法律法规
    7、中小企业创业板上市融资的主要法律问题

(三)    新三板上市

    1、新三板的概念及特点

2、新三板的作用

3、新三板“新兴行业”导向

4、久其软件转板引发“新三板”淘金热

5、中小企业新三板上市的重点问题

6、进入“新三板”市场是否影响IPO和境外上市

7、“新三板”市场股权转让的规定

8、在新三板”市场挂牌后对企业重组的影响

9、在“新三板”市场挂牌后运作成本

10、在“新三板”市场挂牌对企业形象影响

11、在“新三板”市场能否融资

12、门槛低是否意味着档次低

(四)    案例分析

    1、案例：三英焊业因主体资格问题创业板被否

    2、案例：东方红创业板被否分析

    3、案例：蓝焰煤业资金管理制度缺陷致上市被否

    4、案例：赛轮股份持续盈利能力存疑上市被否

    5、案例：北京博晖创新因为不差钱三板上市被否

    6、郭树清新考：入市与退市的市场化

7、     中国企业IPO降至冰点：海外IPO交白卷